最“壕”加密風投機構 GEM Digital 背后：一場隱蔽而離奇的資本游戲_TAL

作者：谷昱&餅干，鏈捕手

在加密市場陷于疲軟、風投機構紛紛放緩投資頻次之際，一家新興風投機構以高頻的投資速度、夸張的投資金額吸引行業的頗多關注，它就是GEMDigital。

近半年以來，GEMDigital投資了等至少16個加密項目，其中對VeniceSwap、Naetion、KaJLabs、Unizen、Unizen、H2OSecurities等項目的單筆投資金額超過1億美元，累計承諾投資金額超過16億美元，這個金額很可能超過其它任何加密風投機構。

GEM系機構今年以來投資的加密項目名單

就在今天，GEMDigital再度宣布與區塊鏈旅游生態項目TravelCoin簽訂價值達3500萬美元的投資承諾，消息公布后該項目代幣價格最高上漲約50%，但同時鏈捕手記者還發現，該代幣自發行以來已經呈線性下跌超95%，目前的稀釋總市值在今日上漲后仍然不到500萬美元。為什么GEMDigital還要對如此市值項目投資3500萬美元？

富國銀行：預計美國8月非農就業人數將增加32.5萬人:8月30日消息，7月非農就業人數大增，非農就業人數增加52.8萬，即便市場普遍預期“僅”增加25萬。大多數行業就業增長基礎全面，前兩個月對就業的修正是溫和積極的。然而，該報告可能仍引起美聯儲成員一定程度上的消化不良。工資增長強于預期，勞動力參與率下降0.1%，比2022年3月的勞動力參與率下降0.3%。美國每月新增就業崗位超過50萬個，這與經濟強勁增長的狀況相匹配。然而，其他指標表明經濟正在放緩，貨幣政策制定者正在制定一條政策路徑，使勞動力供需更加平衡。因此，我們會對未來幾個月就業增長繼續接近7月非農增長的速度感到意外。我們預計8月非農就業人數將增加32.5萬。(金十)[2022/8/30 12:57:18]

此現象并非孤立存在。此前GEMDigital投資的多個項目均是如此。比如5月18日，KaJLabs宣布獲得GEMDigitalLimited的4億美元投資承諾，但該項目代幣LITHO稀釋總市值僅為470萬美元。此外，Peculium與Energi等項目也存在類似現象。

以太坊地址總量突破2億個，智能合約數量超5000萬:金色財經報道，據 Dune Analytics 數據顯示，以太坊地址總量突破2億個，截至目前為 2.13 億個，智能合約數量超5000萬，截至目前為 5120 萬。此外，當前以太坊鏈上交易量約為 16.8 億筆，市值約為 1972 億美元。[2022/8/21 12:37:58]

同時，GEMDigital投資的項目大多行業知名度很低，業務模式等方面也沒有明顯亮點。而且，GEMDigital幾乎所有投資都是單獨投資，更沒有與知名風投機構合作投資過，行事風格頗為詭異。

那么，GEMDigital是人傻錢多嗎？為什么要花大價錢投資市場價值遠低于投資額的項目？貓膩在于“投資承諾”四字。

Binance.US啟動聯盟營銷計劃:金色財經消息，Binance.US啟動聯盟營銷計劃，Binance.US的一位代表表示，“該計劃是該公司“在競爭對手和同行在當前市場環境中退縮情況下”的一個例子。”

此前，Coinbase以熊市狀況為由關閉了其聯盟計劃。[2022/7/20 2:26:14]

相比大多數融資新聞中，投資機構都是直接宣布向項目方投資，GEMDigital在新聞中基本都是宣布發出投資承諾。從字面意思來看，投資承諾是指項目方承諾會向項目方投資特定金額，但不一定會實際出資。在一次GEMDigital的投資新聞中，項目方曾表示該次投資并非直接投資，而是將基于里程碑和績效，以確保資金使用得到充分優化。

印度央行官員：加密貨幣可能導致部分經濟“美元化”，有違國家主權利益:5月15日消息，據PTI報道，印度央行（RBI）高級官員告訴議會小組，加密貨幣可能導致部分經濟“美元化”，這將違反國家的主權利益。

報道還稱，印度央行的高級官員，包括央行行長Shaktikanta Das，向由前財政國務部長Jayant Sinha擔任主席的議會財政常務委員會進行了簡報，明確表達了他們對加密貨幣的擔憂，并表示這些對金融系統的穩定構成了挑戰。

該小組的一名成員援引印度央行官員的話稱：“這將嚴重削弱印度央行決定貨幣政策和監管該國貨幣體系的能力。”

央行官員指出，加密貨幣有潛力在國內和跨境金融交易成為一種交換媒介并替換盧比，這些貨幣“可以替代貨幣體系的一部分，也會削弱印度央行調節系統中的流動資金的能力”。（Livemint）[2022/5/16 3:17:42]

但根據鏈捕手對一家加密項目方負責人的采訪，所謂的“投資承諾”具有許多瞠目結舌的內幕。該項目負責人表示，GEMDigital曾通過郵箱聯系到該項目，并承諾投資5000萬美元，但在簽訂投資合同時，她發現該機構在合同中表示不會直接打款，而是在將代幣賣出后，由所獲利潤填補投資款。

也就是說，GEMDigital的投資協議更像是一份合作砸盤與分成協議，雙方簽訂所謂的巨額投資協議，制造市場利好消息，再協同砸盤獲利并分成。從GEMDigital過去投資項目的代幣表現來看，情況基本如此，最終為投資款買單的還是用戶。

根據Coinmarketcap數據顯示，LITHO代幣在融資消息發布后，其價格從0.008美元左右快速上漲到0.016美元，但10天后即跌至0.0013美元左右。其它代幣也是類似的K線走勢。

LITHO代幣近2個月走勢，GEMDigital的投資時間為5月19日

“這實際上就是用媒體在操縱社區，”前述項目方負責人表示，“我感覺和他們合作的項目會很慘。”對于GEMDigital的投資新聞，多數都發布在YahooFinance、PRNewswire等平臺，但也曾被Coindesk、Cointelgraph等主流加密媒體報道，由于實際內幕過于詭異和離奇，可以說大半個加密媒體界都被蒙在鼓里。

對于如此手法，GEMDigital實際上并非自己原創，而是來自于其母公司GlobalEmergingMarkets(下簡稱GEM)，官方資料稱這是一家價值34億美元的另類投資集團，管理著一系列專注于全球新興市場的投資工具，已在72個國家完成了500多項交易，在巴黎、紐約和巴哈馬設有辦公室。

具體而言，該公司投資類型包括少數股權投資與控制權收購，涉及環境科技、制藥、農業、能源、房地產開發等諸多傳統領域，但被投公司均不知名，其中還出現了多家中國公司的名字，包括ChinaTimberResourcesGroupLtd、ChinaPetroTech、HengXinChinaHoldingsLimited，經搜索這幾家公司都資料甚少，其中恒芯中國多年前已被強制退市。

當然，GEM的投資風格也同樣大手筆，大部分投資都是幾千萬美元到數億美元不等，其累計投資金額遠超號稱的34億美元，同時多數投資新聞中出現的也是“投資承諾”一詞。

總結來看，GEM系機構往往樂于投資知名度低、業務發展平平的項目，并主要采取“投資承諾”這種非常規、門檻低的投資方式，利用自己長期造勢制造的知名度，與需要利好消息的項目方達成默契合謀，共同制造一場場隱蔽而離奇的資本游戲，這需要加密行業各方加以注意與警惕。

Tags：GEMTALDIGDIGIgemini直播間METALANDZDigital Filesdigifinex公司薪資

火星幣