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高熱度下隱憂仍存?杠桿基金再潑市場冷水 | CFTC COT 比特幣持倉周報_WEB

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8月22日,CFTC公布了最新一期的CME比特幣期貨周報,最新統計周期前半段時間BTC走出了一波快速反彈,不過在統計周期收尾階段行情快速回落并回吐了此前的近半數漲幅,從結果上看行情在一整周的時間過后雖然取得了一定幅度的上漲但是實際漲幅比較有限,不過考慮到最新統計周期的多數時間內多方一直保持主導地位,因此本期周報主要還是反映了橫盤拉鋸階段市場出現持續反彈時各類賬戶的調倉邏輯。

總持倉數量在最新一期數據中自歷史高點13090張進一步上升至14454張,相比于此前較為「溫和」的上漲表現,最新統計周期內這項數據刷新歷史高點的幅度此前未見,由此可見市場對于行情的進一步走高仍然抱有非常高的期望,橫盤階段行情一旦出現進一步沖高的苗頭,市場參與熱度就能夠在很短的時間內實現快速集聚。

騰訊新聞《潛望》:香港合規交易所OSL決定退出,并于春節后尋求買家收購:金色財經報道,騰訊新聞《潛望》從不同的信源獲悉,香港本地現有的合規交易所之一OSL已經決定退出,并于今年春節后在市場上四處尋找買家收購,但至今都無人接盤。截至發稿,該消息暫未能獲得OSL置評。該交易所隸屬于港股上市公司BC科技集團。該公司2022年的財報顯示,公司虧損持續加大,其中OSL于2022年的加密貨幣收入為7148萬港元,僅為前一年2.7億港元的約三分之一不到。其中一個信源對騰訊新聞《潛望》表示,該公司之前就有炒殼嫌疑,股價曾經因裝入區塊鏈概念暴漲過60%。但如今,港股市場的殼已經毫無價值,且上市公司主要資產就是交易所。公開資料顯示,該殼公司曾隸屬于香港殼王高振順,高依舊位列上市公司執行董事席位。[2023/7/5 22:18:33]

分項數據上來看,規模較大的經紀商持倉多頭頭寸自206張反彈至296張,空頭頭寸自495張同步反彈至585張。大型機構在最近一段時間里的持續偏空調倉告一段落,雖然最新統計周期內這類賬戶僅僅是進行了多空雙向同步增持,但這是這類賬戶多頭頭寸在此前連續三周遭到大幅削減情況下首度實現反向調倉,而且由于基數上的差異,多空雙向出現相同幅度增持的情況下,這類賬戶的多空持倉比已經出現了非常明顯的向多方傾斜的跡象。因此此前重點關注的機構拋出的偏空預警暫時得以緩和,這也意味著大型機構也并不會徹底無視市場的動向。

特斯拉CEO馬斯克:美聯儲本周至少需要降息50個基點:金色財經報道,特斯拉CEO馬斯克表示,美聯儲本周至少需要降息50個基點。[2023/3/21 13:16:08]

杠桿基金賬戶在最新統計周期內多頭頭寸自歷史高點6444張回落至5760張,空頭頭寸自7785張進一步上升至8590張,創歷史新高。相比于大型機構比較溫和的調倉動作,杠桿基金在最新統計周期內一改此前的樂觀態度,反而在市場震蕩上漲的過程中進行了非常明確的凈空調倉,作為長久以來一直相對樂觀且「逆勢操作」意愿不強的一類賬戶,杠桿基金在短期背景下果斷的凈空調倉耐人尋味,市場上一波未平一波又起的連續偏空信號顯示上周提到的「對進一步上漲信心不足」的狀況看似仍然存在。

紅杉資本推出兩支總規模達28.5億美元的新基金,將擴大Web3領域投資:6月14日消息,紅杉資本旗下 Sequoia India and Southeast Asia宣布推出兩支新基金,分別是紅杉資本印度早期風險和成長基金(規模約20億美元)與紅杉資本東南亞專屬基金(規模約8.5億美元)。

據悉,Sequoia India和Southeast Asia兩只基金除了繼續專注于SaaS和金融科技等領域外,還將進一步擴大投資范圍,包括Web3等領域,此前已經投資了Coin Switch Kuber和Polygon等Web3初創公司。[2022/6/14 4:24:46]

大戶持倉方面,多頭頭寸自1943張反彈至2776張,空頭頭寸自2677張回落至2427張。與杠桿基金的調倉方向截然相反,大戶在最新統計周期內進行了明確的凈多調倉。其中多頭頭寸在創出這類賬戶歷史新高的同時,還實現了凈持倉多空反轉,這也是這類賬戶在整整一個月后首度回歸凈多持倉狀況,相比于杠桿基金而言,大戶對于BTC后市進一步走強的信心看似更為充足。

散戶持倉方面,多頭頭寸自3428張上升至3885張,空頭頭寸自484張同步上升至535張。在多空持倉比已經如此強烈地偏向多頭的背景下,散戶仍然能夠在本期調倉過后讓多單持倉占比進一步提升,由此可見這種雙向同步增持在驗證了散戶參與熱情高漲的同時,對于市場進一步走強的預期同樣非常強烈的態度。

由此可見,目前市場上絕大多數投資者,或者說絕大多數資金對于BTC進一步走高仍然抱有很高的期待,在橫盤階段一波小幅反彈就能夠激發多類賬戶多頭持倉紛紛創造歷史新高,且未平倉總量也取得了大幅增長,這些都是偏樂觀的信號。不過需要注意的是,近兩周內經紀商與杠桿基金先后拋出了看似「逆勢」的下跌預警信號,因此風控仍需時刻謹記。

擴展閱讀:一文讀懂CFTC持倉報告是什么?有何價值?該如何解讀?

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